Omdia ha elevado significativamente su previsión de ingresos por semiconductores para 2026 al 62.7%, reflejando nuevamente un crecimiento sin precedentes en DRAM y NAND impulsado por una demanda sostenida y una escasez de suministro continua que se espera persista durante todo el año. Se prevé que el mercado de DRAM casi duplique su valor, mientras que el segmento más pequeño de NAND podría cuadruplicarse en comparación con 2025.
Las limitaciones en el suministro de circuitos integrados de memoria convencionales se están viendo agravadas por el enfoque de la industria en la producción de memoria de alto ancho de banda (HBM), que ofrece volúmenes más bajos pero alcanza precios significativamente más altos. La fuerte demanda de empresas y centros de datos continuará dando forma a las perspectivas del mercado para 2026, y es poco probable que haya un alivio significativo en el suministro hasta bien entrado 2027.
Mayores contribuyentes del mercado al crecimiento de los ingresos por semiconductores en 2026
Las empresas se encuentran en un ciclo importante de renovación de servidores en 2026, lo que coincide con niveles excepcionales de gasto de capital de los hiperescaladores. Las organizaciones están acelerando el retiro del hardware heredado para soportar cargas de trabajo más exigentes, lo que crea una oportunidad de mercado significativa dada la escala de los sistemas instalados. Al mismo tiempo, existe un cambio claro hacia diseños de sistemas de mayor valor basados en silicio de próxima generación y conectividad avanzada. Esta tendencia, combinada con la continua escasez de componentes, impulsará los precios promedio de venta al alza.
La informática y el almacenamiento de datos liderarán todos los segmentos en el crecimiento de los ingresos por semiconductores, aumentando un 90% interanual en 2026 para superar los US$ 700.000 millones. Esto se debe a la fuerte demanda de servidores para centros de datos y otras aplicaciones intensivas en memoria, junto con los elevados precios de los circuitos integrados de memoria.
Como se informó anteriormente, la electrónica de consumo y las aplicaciones inalámbricas también presentan una perspectiva positiva para el crecimiento de los ingresos por semiconductores en 2026. Si bien no se espera que los envíos de unidades de teléfonos inteligentes se mantengan relativamente planos, los ingresos por semiconductores aumentarán debido a los mayores precios de la memoria, lo que elevará significativamente los costos totales de la lista de materiales (BOM). El mercado verá múltiples lanzamientos de productos emblemáticos además de las actualizaciones habituales de modelos. Esto incluirá una gama de una nueva ola de plegables y modelos repletos de funciones que incorporan capacidades habilitadas para IA, como la fotografía avanzada. Mientras tanto, también se proyecta que los relojes inteligentes y los dispositivos portátiles de fitness y bienestar generen un crecimiento de ingresos significativo.
Mirando hacia el futuro
Apoyar la progresión de la IA más allá de los casos de uso simples de preguntas y respuestas ha aumentado exponencialmente la demanda de circuitos integrados de memoria y procesamiento, impulsando los ingresos de la industria de semiconductores en general, dijo Myson Robles-Bruce, analista principal sénior de Omdia. Sin embargo, quedan dudas sobre qué tan rápido los proveedores pueden escalar la capacidad y la producción del suministro y, a más largo plazo, qué aplicaciones generarán un retorno de la inversión suficiente para justificar los niveles actuales de gasto de capital en IA.
Aparte de las presiones macroeconómicas, como los aranceles, los costos de energía y las tensiones geopolíticas, la industria también enfrenta riesgos asociados con la cantidad de capital que se asigna a la infraestructura de IA. El crecimiento actual de los ingresos por semiconductores está siendo impulsado principalmente por precios de venta promedio más altos en lugar de volúmenes de envío de unidades. Si bien se han observado dinámicas similares en ciclos pasados, como la minería de criptomonedas y superciclos de memoria anteriores, la escala y la amplitud en toda la industria no tienen precedentes.
Omdia continuará monitoreando los desarrollos del mercado durante los próximos trimestres y ajustará su pronóstico base para 2026 en consecuencia.
Fuente: Omdia
